Югославия, конец 1944 года. Советские войска и партизаны Тито теснят немцев в оккупированной стране практически по всех направлениях. Немецкое командование отправляет груз с горючим танковым войскам группы армий «E» генерала Лёра, но путь лежит через Сараево, в котором не прекращается партизанская война. Неуловимый партизанский командир Вальтер (он же партизан-разведчик Владимир Перич) и его команда ведут безжалостную борьбу с немецкими оккупантами, причём никто из немцев даже не знает, как выглядит Вальтер. Чтобы предотвратить возможную катастрофу и расколоть партизанское движение, в ряды подпольной организации внедряется свой «Вальтер» — штандартенфюрер СС фон Дитрих...